Сессия 29 марта на отечественной бирже завершилась в небольшом минусе. За рынком последовали бумаги горнодобывающей (-0,99%) и нефтегазовой (-0,56%) отрасли из-за укрепления рубля. Поднимались акции электроэнергетического (+0,93%) и транспортного (+0,66%) сектора. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 21,502 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали Фосагро (ао: +3,28%), Русгидро (+3,21%) и НМТП (ао: +2,56%).

Список аутсайдеров возглавили Полиметалл (-6,96%), Транснефть (ап: -4,87%) и Магнит (ао: -2,84%).

В этот четверг, 30 марта, по РСБУ за 2016 год отчитается РусГидро. Заседания советов директоров проведут ГМК Норильский никель и ОГК-2.

За период с 21 по 27 марта индекс потребительских цен, по оценке Росстата, показал нулевое изменение, с начала марта он вырос на 0,1%, с начала года – на 1%. Годом ранее в марте прирост индекса инфляции составил 0,5%, с начала года – на 2,1%.

Индекс доллара накануне поднялся на 0,29%. Рубль укрепился по отношению к доллару и евро. Ставка по однодневным кредитам Mosprime выросла на 7 б.п., до 10,13%. Рубль укрепился на фоне роста цены нефти. Дополнительным фактором укрепления является проведение аукционов ОФЗ. Интересно отметить, что с начала года рубль демонстрирует однобокую реакцию на динамику цен нефти: укрепление при росте цены черного золота, и отсутствие реакции при снижении цены нефти. Стоимость USD/RUB подошла вплотную к минимуму текущего года. Если этот уровень будет преодолен сегодня, то закрытие последует окоро уровня 56 руб.

Цена на WTI 29 марта поднялась на 2,37%, до $49,59, а Brent подорожала на 2,14%, до $52,45. Ключевых фактора роста два. Во-первых, это сокращение добычи нефти в Ливии приблизительно на 500 тыс. баррелей в сутки, произошедшее из-за повреждения нефтяной инфраструктуры в результате военных действий. По данным ОПЕК, в феврале ежесуточная добыча в Ливии составляла 669 тыс. Но инфраструктуру можно быстро восстановить, поэтому долгосрочного влияния на нефтяные котировки этот фактор не окажет.

Во-вторых, запасы нефти в Штатах за неделю выросли на 0,867 млн баррелей при прогнозе 1,357 млн, запасы бензина сократились на 3,747 млн баррелей, тогда как ожидалось снижение на 1,886 млн. 

По данным EIA, за прошедшую неделю добыча нефти в США выросла до 9,147 млн баррелей в сутки (+0,2%). Таким образом, статистика оказалась лишь немного лучше ожиданий, но в комплексе с событиями в Ливии это позитивно сказалось на ценах. Впрочем, мощного драйвера роста они не получили. Я рассчитываю, что 30 марта нефть будет консолидироваться вблизи уровня вчерашнего закрытия.  

Импортные цены в Германии в феврале выросли на 0,7% м/м и на 7,4% г/г при прогнозе 0,4% м/м и  7% г/г. Индекс экономических ожиданий инвесторов Швейцарии в марте составил 29,6 п. после 19,4 п. месяцем ранее. Европейские фондовые площадки накануне демонстрировали положительную динамику.

Германия сегодня опубликует данные о динамике потребительских цен за март (прогноз: рост на 0,4% м/м и на 1,8% г/г после 0,6% м/м и 2,2% г/г месяцем ранее). Еврозона обнародует мартовские индексы делового климата (прогноз: 0,84 п. после 0,82 п. в феврале) и потребительского доверия (прогноз: -5 п., без изменений). Швейцария выпустит индекс опережающих индикаторов в текущем месяце (прогноз: 106 п. после 107,2 п. месяцем ранее).

Важной статистики в Штатах не публиковалось. Американские фондовые площадки 29 марта торговались вяло и разнонаправленно.

Сегодня Штаты представят данные о ВВП за 4-й квартал (прогноз: рост на 2% кв/кв после 1,9% кв/кв в 3-м квартале) и еженедельные данные о числе заявок на получение пособия по безработице (прогноз: 248 тыс. после 261 тыс. неделей ранее).

Отток вложений нерезидентов в японские акции за неделю составил 754,3 млрд иен после предыдущих 585,3 млрд. Сегодня фондовые площадки Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в минусе.

Перед открытием в России Brent торговалась на $0,3 выше уровня вчерашнего закрытия. Накануне ММВБ снижался, проигнорировав рост нефти более чем на 2%, но рынок не выглядел слабым. Основной причиной негативной динамики индекса стало укрепление рубль, оказавшее давление на акции экспортоориентированных компаний. Вероятно, отечественная валюта продолжит усиливаться, что удержит отечественный рынок в режиме консолидации в ходе торгов 30 марта.